# BlackAndSchole – função de script e gráfico

O modelo Black and Scholes é um modelo matemático de instrumentos derivativos no mercado financeiro. A fórmula calcula o valor teórico de uma opção. No Qlik Sense, a função BlackAndSchole retorna o valor de acordo com a fórmula não modificada de Black and Scholes (opções de estilo europeu).

[](https://help.qlik.com/en-US/sense/Subsystems/Hub/Content/Sense_Hub/Scripting/Black-and-Scholes.htm)[](https://help.qlik.com/en-US/sense/Subsystems/Hub/Content/Sense_Hub/Scripting/Black-and-Scholes.htm)BlackAndSchole(strike , time\_left , underlying\_price , vol , risk\_free\_rate , type)

Tipo de dados de retorno: numérico

Argumentos:

Argumentos

| Argumento | Descrição |
| --- | --- |
| strike | O preço de compra futuro da ação. |
| time\_left | O número de períodos de tempo restantes. |
| underlying\_price | O valor atual da ação. |
| vol | Volatilidade (do preço da ação) expressa em porcentagem na forma decimal, por período de tempo. |
| risk\_free\_rate | A taxa livre de risco expressa em porcentagem na forma decimal, por período de tempo. |
| call\_or\_put | O tipo de opção:<br><br><br>'c', 'call' ou qualquer valor numérico diferente de zero para opções de call<br><br><br>'p', 'put' ou 0 para opções de put |

Limitações:

O valor de strike, time\_left e underlying\_price deve ser &gt;0.

O valor de vol e risk\_free\_rate deve ser: &lt;0 ou &gt;0.

[](https://help.qlik.com/en-US/sense/Subsystems/Hub/Content/Sense_Hub/Scripting/Black-and-Scholes.htm)

#### Exemplos e resultados:

Exemplos de scripts

| Exemplo | Resultado |
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| `BlackAndSchole(130,<br>4, 68.5, 0.4, 0.04, 'call')`<br><br>Calcula o preço teórico de uma opção de comprar uma ação valendo 68,5 hoje, a um valor de 130 em 4 anos. A fórmula usa uma volatilidade de 0,4 (40%) ao ano e uma taxa de juros livre de risco de 0,04 (4%). | Retorna 11,245 |