# BlackAndSchole Fonction de script et de graphique

Le modèle Black and Scholes est un modèle mathématique conçu pour les produits dérivés des marchés financiers. La formule calcule la valeur théorique d'une option. Dans Qlik Sense, la fonction BlackAndSchole renvoie la valeur selon la formule Black and Scholes non modifiée (options de style européen).

[](https://help.qlik.com/en-US/cloud-services/Subsystems/Hub/Content/Sense_Hub/Scripting/Black-and-Scholes.htm)[](https://help.qlik.com/en-US/cloud-services/Subsystems/Hub/Content/Sense_Hub/Scripting/Black-and-Scholes.htm)BlackAndSchole(strike , time\_left , underlying\_price , vol , risk\_free\_rate , type)

Type de données renvoyé : numérique

Arguments :

Arguments

| Argument | Description |
| --- | --- |
| strike | Futur prix d'achat du titre. |
| time\_left | Nombre de périodes restant. |
| underlying\_price | Valeur actuelle du titre. |
| vol | Volatilité (du cours du titre) exprimée sous forme de pourcentage décimal, par période. |
| risk\_free\_rate | Taux hors risque exprimé sous forme de pourcentage décimal, par période. |
| call\_or\_put | Type d'option :<br><br><br>'c', 'call' ou toute valeur numérique autre que zéro pour les options call.<br><br><br>'p', 'put' ou 0 pour les options put. |

Limitations :

La valeur de strike, time\_left et underlying\_price doit être &gt;0.

La valeur de vol et risk\_free\_rate doit être &lt;0 ou &gt;0.

[](https://help.qlik.com/en-US/cloud-services/Subsystems/Hub/Content/Sense_Hub/Scripting/Black-and-Scholes.htm)

#### Exemples et résultats :

Exemples de script

| Exemple | Résultat |
| --- | --- |
| `BlackAndSchole(130,<br>4, 68.5, 0.4, 0.04, 'call')`<br><br>Il s'agit du prix théorique d'une option d'achat d'un titre qui vaut aujourd'hui 68.5 à un prix de 130 dans 4 ans. La formule utilise une volatilité de 0.4 (40 %) par an et un taux d'intérêt hors risque de 0.04 (4 %). | Renvoie 11.245 |